我国无取向电工钢行业：高牌号产量占比提升 进口量减少但均价上涨

前言：

近年来，我国无取向电工钢动态产能不断上升，同时其产量和表观消费量呈现整体上升态势。目前中低牌号无取向电工钢仍是我国无取向电工钢市场中的主流品种，但近几年来，其产量占比逐渐缩减；高牌号无取向电工钢产量占比则不断提升。值得一提的是，新能源汽车快速发展，产量和销量不断攀升，为无取向电工钢行业发展带来了新增量。受此驱动，新能源汽车用高牌号无取向电工钢产量迅速增加，2021-2024年年均复合增长率超过50%。此外，随着国内无取向电工钢生产能力提高，其进口量不断减少，自2021年起，我国成为无取向硅钢净出口国，贸易差额也由逆转差。同时自2022年起，随着无取向电工钢进口均价不断上涨和出口均价下跌，两者价差不断扩大。

1.无取向电工钢是我国电工钢市场中的主流产品

根据观研报告网发布的《中国无取向电工钢行业发展深度分析与投资前景研究报告（2025-2032年）》显示，无取向电工钢也被称为无取向钢片或无取向硅钢，是一种含碳极低的硅铁软磁合金，具有高磁导率和低铁损性能、良好的机械性能、出色的冲压成型性能‌等。其也是我国电工钢市场中的主流产品，2024年产量占比超过80%。按含硅量不同，目前我国无取向电工钢主要分为中低牌号无取向电工钢和高牌号无取向电工钢。前者主要应用于家电、工业电机等领域；后者主要应用于新能源汽车和大型电机等领域。

数据来源：中国冶金报社、观研天下整理

我国无取向电工钢分类情况

资料来源：公开资料、观研天下整理

2.无取向电工钢动态产能不断上升

近年来，在国家和地方相关政策大力支持下，我国新能源汽车行业高度景气，多家无取向电工钢企业纷纷投产高牌号无取向电工钢产能；同时部分中低牌号无取向硅钢项目也迎来投产。这使得我国无取向电工钢动态产能不断上升，2024年达到1463.5万吨，同比增长6.75%。据不完全统计，2025年我国无取向电工钢行业新增产能或将超过400万吨，其中大部分为高牌号无取向电工钢。如若顺利投产，预计2025年我国无取向电工钢动态产能还将继续上升。

数据来源：中国冶金报、中国冶金报社、观研天下整理

3.家电为无取向电工钢最大需求领域，新能源汽车快速发展带来新增量

目前，家电是我国无取向电工钢第一大需求领域，2022年占比约为50%。其中，家电用无取向电工钢需求主要集中在空调、冰箱、冷柜和洗衣机等家电。我国是全球最大家电消费市场，近年来家电全品类（不含3C）零售额整体维持在8000亿元以上，2024年受以旧换新政策驱动，其零售额突破9000亿元，创历史新高。庞大的家电消费规模为无取向电工钢行业发展提供了有力支撑。从生产来看，近年来我国房间空气调节器（空调）、家用冰箱和家用冷柜产量均呈现整体上升态势，2024年分别达到26598.4万台、10395.7万台和2761.5万台，同比分别增长8.62%、7.93%和6.35%。家用洗衣机产量则持续上升，由2018年的7150.7万台上升至2024年的11736.5万台。

数据来源：SMM、观研天下整理

数据来源：奥维云网（AVC）、观研天下整理

数据来源：国家统计局、观研天下整理

值得一提的是，在新能源汽车中，高牌号无取向电工钢主要用于制作驱动电机。近年来，我国新能源汽车快速发展，产量和销量不断攀升，为无取向电工钢行业发展带来了新增量。数据显示，2022年我国新能源汽车用高牌号无取向电工钢消费量约为75万吨。随着新能源汽车产量和销量继续上升，预计到2025年其消费量有望突破200万吨。

数据来源：中国汽车工业协会、观研天下整理

4.无取向电工钢产量和表观消费量整体上升，宝钢股份产量领先

在家电、工业电机、新能源汽车等下游行业发展推动下，近年来我国无取向电工钢产量和表观消费量整体上升，2024年分别达到1315万吨和1242.1万吨，同比分别增长9.21%和8.77%。此外，截至2024年底，我国共有26家无取向电工钢生产企业，包括宝钢股份、首钢智新、毅马集团、沙钢、中冶新材、天津辰泰等。其中，宝钢股份的无取向电工钢产量位居全国第一，2024年产量占比约为24%。

数据来源：中国冶金报、中国冶金报社等、观研天下整理

5.中低牌号无取向电工钢为无取向电工钢主流品种，新能源汽车用电工钢产量快速上升

目前，中低牌号无取向电工钢仍是我国无取向电工钢市场中的主流品种，但近几年来，高牌号无取向电工钢发展速度快于中低牌号无取向电工钢，也使得其产量占比逐渐缩减，2024年降至68.79%；高牌号无取向电工钢产量占比则不断提升，2024年达到31.21%。此外， 在新能源汽车快速发展带动下，我国新能源汽车用高牌号无取向电工钢产量迅速增加，由2021年的34.76万吨增长至2024年的117.9万吨，年均复合增长率达到50.25%；同时其产量在无取向电工钢市场中的占比也在不断提升，由2021年的3.05%上升至2024年的8.97%。

数据来源：观研天下整理

数据来源：中国冶金报、中国冶金报社等、观研天下整理

6.无取向电工钢进口量不断减少，进口均价上涨

2021年之前，我国是无取向电工钢净进口国，进口规模始终大于出口规模；但随着国内无取向电工钢生产能力提高，其进口量不断减少，自2021年起，我国成为无取向硅钢净出口国，贸易差额也由逆转差。数据显示，2024年我国无取向电工钢进口量下滑至7.61万吨，同比下降36.05%；出口量有所回升，达到80.51万吨，同比增长8.81%；进口额和出口额均进一步下滑，分别约为7.75亿元和51.38亿元，同比分别下降33.76%和10.52%。

数据来源：海关总署、观研天下整理

数据来源：海关总署、观研天下整理

从均价来看，2018-2021年我国无取向电工钢进口和出口均价相差不大。但自2022年起，随着无取向电工钢进口均价不断上涨和出口均价下跌，两者价差不断扩大。到2024年其进口均价上涨至10177.36元/吨，同比增长3.53%；出口均价则下跌至6381.9元/吨，同比下降17.77%。

数据来源：海关总署、观研天下整理（WJ）