全球赖氨酸生产格局正向中国集中 出口需求持续旺盛 梅花生物为龙头企业

前言：

饲料作为赖氨酸最主要的下游应用领域，其需求变化直接主导行业发展方向。近年来我国持续推动饲料行业豆粕减量替代，为赖氨酸行业带来了新的增长空间。在豆粕减量替代政策、饲料需求支撑和出口市场拓展等因素共同推动下，我国赖氨酸产量从2019年的193万吨上升至2024年的311.5万吨。值得关注的是，全球赖氨酸生产格局正加速向我国集中。

从出口来看，近年来我国赖氨酸出口需求持续旺盛，2024年出口总量突破110万吨。从竞争来看，梅花生物是我国赖氨酸行业龙头企业，2024年产能占比超过20%。其正在新建60万吨项目，将进一步巩固领先地位。

1.赖氨酸下游消费以饲料为主，豆粕减量替代带来新的增长空间

根据观研报告网发布的《中国赖氨酸行业发展深度分析与投资前景研究报告（2025-2032）》显示，赖氨酸化学名称为2,6-二氨基己酸，依据含量不同，可以分为L-赖氨酸盐酸盐（俗称98%赖氨酸）和L-赖氨酸硫酸盐（俗称70%赖氨酸）。其是我国仅次于谷氨酸的第二大氨基酸品种，具有广泛的应用价值，被广泛用于食品、饲料和医药等领域。在食品领域，赖氨酸是一种优良的食品强化剂，可提高食品中蛋白质的利用率。近年来，随着经济不断发展，我国居民人均可支配收入和人均食品烟酒消费支出不断上升，2024年分别达到41314元和8411元，为食品用赖氨酸消费奠定了良好的经济基础。

赖氨酸应用领域情况情况

资料来源：公开资料、观研天下整理

数据来源：国家统计局、观研天下整理

饲料作为赖氨酸最主要的下游应用领域，其需求变化直接主导行业发展方向。近年来，我国工业饲料行业呈现持续发展韧性，为赖氨酸市场需求构筑基本盘。数据显示，2020-2023年其总产量保持稳步增长态势。2024年受生猪、羊等养殖规模缩减影响，其总产量出现2.05%的小幅回落，但仍维持在30000万吨以上高位。值得注意的是，为解决饲料“卡脖子”问题，从2018年开始，农业农村部组织实施饲用豆粕减量替代行动，引导全行业减少豆粕饲用量；同时《国务院办公厅关于促进畜牧业高质量发展的意见》《饲料中玉米豆粕减量替代工作方案》《饲用豆粕减量替代三年行动方案》等政策相继发布，持续推动豆粕减量替代工作深入开展。这为赖氨酸行业带来了重要发展机遇。豆粕作为传统植物蛋白源，其用量削减必然导致饲料中必需氨基酸的供给缺口。而赖氨酸作为我国第一大饲用氨基酸品种，在维持饲料氨基酸平衡方面具有不可替代的关键作用。通过科学添加赖氨酸，饲料企业可以在降低豆粕用量的同时，确保饲料的营养价值不受影响。这种替代效应直接推动了赖氨酸需求的增长，为行业带来了新的增长点。同时，这也促使赖氨酸生产企业加大技术创新力度，推动产品升级，以满足饲料行业日益提升的品质要求。

数据来源：中国饲料工业协会、观研天下整理

我国豆粕减量替代相关政策

资料来源：观研天下整理

2.赖氨酸产量上升，且占比不断提升

在豆粕减量替代政策、饲料需求支撑和出口市场拓展等因素共同推动下，我国赖氨酸产量从2019年的193万吨上升至2024年的311.5万吨，实现12.71%的年均复合增长率。更值得关注的是，全球赖氨酸生产格局正加速向中国集中，我国产量占全球比重从2019年的64%显著提升至2024年的83%，五年间增长19个百分点，产业主导地位持续强化。这一变化体现我国赖氨酸产业的国际竞争力提升。

数据来源：公开资料、观研天下整理

数据来源：公开资料、观研天下整理

3.赖氨酸出口需求持续旺盛，出口总量突破110万吨

我国是赖氨酸出口大国，近年来出口需求持续旺盛，出口总量（包括盐及酯）由2018年的40.5万吨上升至2024年的111.9万吨，年均复合增长率达22.54%；同时其出口总额呈现整体上升态势，由29.7亿元增长至2024年的101.2亿元，年均复合增长率达27.79%。相比之下，其进口总量始终维持在0.2万吨以下的微量水平。这一“出口倍增、进口微量”的贸易格局，充分展现了我国赖氨酸产业的国际竞争力。

数据来源：海关总署、观研天下整理

4.梅花生物赖氨酸产能位居国内第一，龙头地位稳固

2024年我国赖氨酸产能达到451万吨，同比增长11.08%，CR5企业产能占比约为66.96%，市场格局保持较高集中度。其中，梅花生物以100万吨产能（占比22.17%）领跑行业，星湖科技以82万吨产能（占比18.18%）位居次席。值得注意的是，2024年9月梅花生物60万吨赖氨酸项目正式开工建设，该项目投产后其总产能将提升至160万吨，进一步巩固其行业龙头地位，并有望推动行业集中度进一步提升。

数据来源：百川盈孚、观研天下整理

数据来源：百川盈孚、观研天下整理（WJ）