AI算力浪潮下石英布跻身高频高速材料核心赛道 行业国产替代进入产能兑现拐点

一、石英布是第三代电子布的核心标杆材料，是当前AI服务器、1.6T交换机等高端算力设备的刚需核心基材

根据观研报告网发布的《中国石英布行业发展深度分析与投资前景研究报告（2026-2033年）》显示，电子布即电子级玻璃纤维布，是现代电子信息产业不可或缺的核心“骨架”材料，由超细电子级玻璃纤维纱织造而成。电子布是制造覆铜板（CCL）和印制电路板（PCB）的关键增强基材，直接决定了PCB信号传输的稳定性和板材的物理强度，终端广泛覆盖通讯设备、消费电子、汽车电子、国防航空航天、AI服务器等多个高价值领域。

伴随AI算力爆发、高频高速传输需求升级，电子布行业的技术迭代持续加速，目前已完成三代产品的技术演进：第一代E玻纤布、第二代低介电玻纤布先后实现大规模产业化落地，而‌石英布（Q布）凭借全维度最优的性能表现，成为第三代电子布的核心标杆材料‌。

电子布技术迭代路径

资料来源：公开资料，观研天下整理

石英布全称为‌石英纤维电子布‌，行业内简称Q布，也常称石英电子布，是专为高端电子场景定制的高性能特种电子布，由99.9%以上纯度的高纯度石英纤维精密织造而成。依托近乎纯相的二氧化硅基材属性，它拥有远超常规电子玻纤布的全维度性能优势：长期耐温可达1050℃、瞬间耐温上限突破1700℃，抗拉强度是普通玻纤的3倍；同时具备当前所有矿物纤维中最低的介电参数，1MHz下介电常数（Dk）仅为3.70、介质损耗系数（Df）低于0.001，在700℃以下高频区间仍能维持极低且稳定的介电性能，高温下强度留存率超70%，适配于224G及以上超高速信号传输场景，是当前AI服务器、1.6T交换机等高端算力设备的刚需核心基材。

不同等级电子布各指标对比

资料来源：公开资料，观研天下整理

二、AI算力高速迭代，驱动石英布需求爆发

当前AI算力高速迭代，驱动石英布需求爆发。一是高端覆铜板技术迭代的刚性配套需求。由于高频高速环境下信号本身衰减严重，且其在介质中的传输会受到覆铜板本身特性的影响和限制，进而造成信号失真甚至丧失，因此高频高速应用领域对覆铜板电性能要求非常高。

业内将覆铜板分为高频板、高速板和低阶板三大等级，越高阶的产品对应Dk和Df值越低。高频板和高速板都需要更低的Dk和Df，但是侧重点有差异：高频板侧重DK的准确性和稳定性，主要用于天线、功放、雷达、滤波器等场景；高速板侧重Df，主要用于服务器、交换机等高速传输设备。

覆铜板等级

资料来源：公开资料，观研天下整理

目前行业主流参考松下电工的产品分类体系：旗下M7及以上等级覆铜板必须配套特种电子布，其中M7/M8分别对应一代、二代低介电布，仅能覆盖第四到第五层的覆铜板性能要求；当前在研的M9高端覆铜板瞄准第六层<0.002的极致低Df标准，常规低介电布已经无法满足性能要求，石英布凭借全矿物纤维中最低的介电参数，成为M9覆铜板的唯一指定核心配套基材。因此M9量产后将直接打开石英布的规模化商用空间。

另一方面，算力基建落地的量化需求支撑。AI算力爆发、全球算力中心建设提速叠加新能源汽车渗透率提升，直接拉动石英布等高性能电子布需求高速增长。以AI服务器为例，2024年全球AI服务器出货量同比增长约89%，每台AI服务器所用覆铜板需消耗电子布约0.8平方米，直接带动电子布需求增长约22%；此外，2024年中国新增数据中心机柜超120万架，配套PCB所需电子布用量同比增长约30%，双重需求红利持续推动行业扩容。

数据来源：公开数据，观研天下整理

数据来源：公开数据，观研天下整理

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三、当前石英布行业处于导入期向成长期过渡的关键节点，未来将成为特种电子布赛道中增长确定性最高的细分品类

当前，全球石英布行业正处在导入期向成长期过渡的关键拐点：2025年全球石英布市场规模仅0.15亿美元，全年实际应用量57万米，在高端电子布赛道的整体渗透率不足1%，尚处于产业化早期。伴随下游AI服务器、1.6T交换机等高端算力终端渗透率快速抬升，叠加松下M9等级高频高速覆铜板从送样验证转向小批量交付，2026年全球石英布市场规模将攀升至0.24亿美元，同比增速达60%，实现导入期后的首轮翻倍级增长。拉长5年周期来看，2025-2030年全球石英布市场规模年复合增长率将高达75.14%，大幅跑赢低Dk/Df布、低CTE布及整体特种电子布赛道的平均增速，到2030年整体市场规模将突破2.48亿美元，成为特种电子布赛道中增长确定性最高的细分品类。

数据来源：宏和科技港股招股书，观研天下整理

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四、国内企业积极布局石英布赛道，目前已形成“成熟量产梯队+在建产能梯队+技术攻关梯队”产业格局

得益于行业发展前景持续向好，近年来国内企业积极布局石英布赛道，通过新建产能、股权投资、技术攻关等方式加速国产替代，行业产能建设节奏持续提速。

例如国际复材2025年底发布公告，规划建设年产3600万米高频高速电子纤维布项目，项目兼容高端石英布技术路线，分步推进“石英纱—石英布”纱布一体化产线建设，依托自身玻纤织造工艺积淀，切入高端石英布赛道，产能落地后将进一步扩充国内中高端石英布供给规模。

2026年2月，莱特光电宣布控股子公司莱特夸石在西安市高新区开展“莱特光电石英布研发中心及生产基地”项目，主要进行石英纤维电子布（简称“Q布”“石英布”）的研发、生产与销售。项目计划总投资额为10亿元，包含土地出让金、厂房建设及设备购置费等，最终以实际投资额为准。项目拟分2-3个阶段投入，第1阶段投资规划约4亿元，后续投入根据产能及实际情况推进，全部建设投资预计2-3年完成。该项目的落地，将进一步提升国产石英布的供给能力。

石英股份则依托自身高纯石英砂龙头优势，通过间接投资安徽耀石、武汉鑫友泰两家核心石英纤维企业，深度布局石英布上游纤维核心产业链，完善产业闭环。其中安徽耀石聚焦石英布产业化核心难题，针对脆性纤维稳定织造、高温熔融法拉丝、低损耗后处理等关键工艺，梳理出7项核心技术攻关方向，持续推进技术迭代与工艺优化，加速实现高端石英纤维及织物的国产化量产突破。

目前，国内已有菲利华、河南光远新材等企业实现石英布稳定量产，掌握全产业链生产能力，产品成功切入全球高端算力、航空航天等核心场景。

如‌菲利华：2017年起，公司开始研发石英布，从航空航天领域的“隐形冠军”向算力时代的核心材料供应商迈进。2025年，菲利华成立了子公司湖北鼎益新材料有限公司，计划设立500台机位扩产，并通过募投项目新增年产1000吨石英电子纱的生产能力。目前，菲利华是国内唯一具备“石英砂提纯—石英纤维—石英布”全链条生产能力的企业，第三代石英布已通过英伟达认证，适配Rubin架构GPU及GB300服务器。2025年公司石英布产能达到100万米/年，良率突破75%，全球市占率约15%，国内市占率超60%。

河南光远新材：截至2025年12月末，已获境内专利授权218项，其中发明专利授权37项。生产线采用先进工艺技术，主要产品为单丝直径7微米以下电子纱和薄型电子布，以及低介电一代、二代、Low-CTE和石英纤维、石英布等超低损耗材料，是生产覆铜板（CCL）、印制电路板（PCB）的主要原料，特别是低介电全系列产品打破国际垄断，实现稳定量产和国产化替代。目前公司已设定年内实现石英布月产能100万米的工作目标。

目前我国石英布相关企业进展情况

资料来源：公开资料，观研天下整理

五、石英布行业壁垒极高，全球产能高度集中于日本日东纺织、旭化成、法国圣戈班等少数几家巨头手中

石英布属于高端战略新材料，具有原料、工艺、设备、认证多重壁垒，整体技术攻关难度大、量产落地门槛极高。在此背景下，全球石英布市场高度集中，长期被日本日东纺织、旭化成、法国圣戈班等海外巨头垄断。

资料来源：公开资料，观研天下整理

虽然近年国内企业经过多年技术攻坚，逐步实现核心技术突破与国产化量产布局，但高端产品、工艺稳定性仍与国际头部企业存在差距，国产替代整体正处于从“技术突破”向“大规模放量”过渡的加速阶段。

例如在石英纤维织成坯布后的焖烧环节中，淀粉型浸润剂难以实现100%烧除，行业常规水平下仍有约万分之二的残留，会直接拉高产品的介电损耗（Df值）。目前海外头部企业的产品Df值普遍能稳定控制在≤5‱（万分之五），而国内仅菲利华等少数头部企业接近这一水平。从全行业来看，多数新入局企业的产品批次间 Df 波动显著高于海外龙头，全链条量产的长期稳定性仍有较大优化空间，这也是后续国产替代需要攻克的核心难点。（WW）