我国钛矿产量位居全球首位 资源“大而不强”特征突出 行业正面临多重挑战

前言：

我国钛矿产量虽然居于全球首位，但资源禀赋结构性短板较为突出，具备“贫矿多、伴生矿多”等特征，本土供给无法完全覆盖下游消耗，存在原料进口依赖。同时，钛矿下游消费高度集中于钛白粉领域，需求易跟随钛白粉行业景气发生波动。除此之外，我国钛矿行业还面临产业链结构性矛盾、资源加工技术短板等多重挑战。

1.我国钛矿产量位居全球首位，生产呈现显著区域集聚特征

钛矿作为重要的金属矿产资源，主要成分为二氧化钛（TiO₂），是钛白粉、海绵钛及高端钛合金等下游产品的关键起始原料。我国是全球钛矿资源大国，资源储量可观，钛矿产量位居全球首位，2025年产量全球占比约35.43%。2020-2025年，以TiO₂含量口径统计，我国钛矿产量整体呈上行态势，由272.1万吨提升至338.5万吨。

数据来源：观研天下整理

数据来源：中国有色金属工业协会钛锆铪分会、观研天下整理

注：以TiO₂含量计

从区域格局来看，我国钛矿生产呈现高度集中的区域分布特征。四川省凭借丰富的储量、较高的勘探程度及成熟的采选技术，在全国钛矿供给中占据绝对核心地位，2025年产量占全国总产量的85%以上。

数据来源：中国有色金属工业协会钛锆铪分会、观研天下整理

2.钛矿下游消费结构高度集中，钛白粉主导行业需求变化

根据观研报告网发布的《中国钛矿行业现状深度分析与发展前景研究报告（2026-2033年）》显示，我国钛矿下游消费结构高度集中，钛白粉作为最主要应用市场，2025年占比约83%，是决定钛矿需求走向的核心变量。钛白粉是一种重要的无机化工颜料，凭借优异的光学性能、化学稳定性及颜料应用性能，被广泛用于涂料、塑料、造纸、油墨等领域。2020-2024年，受国内下游需求释放与产品出口景气共同驱动，我国钛白粉产量逐年递增，由345万吨增长至476万吨，对钛矿需求保持持续强劲。不过，进入2025年，钛白粉内需不振，叠加海外出口走弱，生产企业开工意愿有所下降，使得其产量小幅回落，同比下降0.84%至472万吨，对钛矿的需求拉动效应有所弱化。

数据来源：中国有色金属工业协会钛锆铪分会、观研天下整理

数据来源：中国有色金属工业协会钛锆铪分会、观研天下整理

受钛白粉产量缩减及下游采购节奏放缓等因素影响，2025年我国钛矿消费量（以TiO₂含量计）回落至540.4万吨，较2024年的541.5万吨小幅下降0.20%。整体来看，钛矿需求高度依附下游钛白粉行业景气周期，消费结构呈现明显的单一化特征。钛白粉的国内终端需求与海外出口表现，直接影响钛矿的消费规模。当钛白粉产业处于扩张阶段时，会带动上游钛矿原料需求同步释放；一旦钛白粉行业面临内需走弱、出口承压的局面，就会向上传导，压制钛矿的实际消费体量。海绵钛作为钛矿第二大消费市场，后续进一步加工为钛材，虽具备成长潜力，但当前消费占比有限，尚难以完全对冲钛白粉周期波动带来的需求变化。

数据来源：中国有色金属工业协会钛锆铪分会、观研天下整理

注：以TiO₂含量计

3.我国钛矿资源禀赋结构性短板较为突出，长期依赖进口

值得注意的是，我国虽为钛矿资源大国，产量规模位居全球首位，但资源禀赋结构性短板较为突出，总体呈现“钛铁矿多、金红石少”“贫矿多、富矿少”“共伴生矿种类多、独立钛矿少”等特征，矿石品位整体偏低，资源开发与选矿加工难度较高。受此影响，我国钛矿在产量与品质层面均难以充分匹配钛白粉、海绵钛等下游产业的生产消耗，需要依靠进口原料弥补本土供给缺口。数据显示，2022年至2024年，我国钛矿消费量与产量之间的缺口（以TiO₂含量计）由167.6万吨持续走阔至237.1万吨，2025年小幅收窄至约201.9万吨，期间自给率始终徘徊于70%以下，进口依赖长期存在。

我国钛矿资源特点

资料来源：公开资料、观研天下整理

数据来源：中国有色金属工业协会钛锆铪分会、观研天下整理

注：以TiO₂含量计(WJ)

4.我国钛矿行业面临多重挑战，多举措提升产业链发展韧性

总的来看，我国钛矿资源“大而不强”，整体矿石品位偏低，国内产量难以充分满足下游钛白粉及海绵钛等产业的生产需求，长期存在一定进口依赖。与此同时，钛矿下游消费结构高度集中于钛白粉领域，钛白粉行业的景气波动能够直接向上游传导，使得钛矿行业对冲下游周期波动的缓冲空间较为有限。

除此之外，我国钛矿行业还面临多重挑战。一是产业链结构性矛盾依旧存在，部分领域低端产能过剩、高端供给不足，高端钛系产品仍依赖进口；二是资源加工技术存在短板，低品位钛矿选矿提纯、高钛渣精细制备等核心工艺有待优化，资源综合利用效率偏低；三是绿色生产约束持续收紧，矿山开采环保、能耗管控标准不断提升，开采及环保治理成本有所抬升；四是海外原料供给存在不确定性，进口来源相对集中（主要从莫桑比克、澳大利亚进口），易受国际地缘局势、海外矿企调价扰动，供应链稳定性存在一定隐患。

钛矿是整个钛工业的源头基石，资源保障与上游工艺水平决定全产业链发展质量。未来，钛矿行业需聚焦采选技术升级，盘活低品位矿产资源，推进绿色智能化开采；同时针对下游消费结构单一的现状推动产业链延伸，打造多元且更具韧性的需求结构，并联动下游开展协同技术攻关，补齐高端产品短板，持续增强钛产业链自主可控水平。此外，行业还可以逐步推进进口来源多元化布局，拓宽海外采购渠道，缓释海外供给端带来的供应链扰动。