我国PDMS（聚二甲基硅氧烷）行业：人形机器人孕育新机 结构性供给矛盾倒逼企业高端化

前言：

PDMS（聚二甲基硅氧烷）是有机硅产业链的重要产品，性能优异，广泛应用于汽车、医疗、电子封装等领域。我国PDMS产能位居全球首位，2024年达45万吨，占全球55%以上。但行业存在结构性供给矛盾，电子级、医疗级高端产品仍依赖进口。展望未来，人形机器人有望打开PDMS行业新增长曲线；同时深耕技术研发、推进产品高端化升级，将成为国内PDMS行业突破发展的重要方向。

1. PDMS性能优异，下游应用多点开花

根据观研报告网发布的《中国PDMS行业发展趋势分析与未来投资预测报告（2026-2033年）》显示，PDMS拥有优异的化学稳定性，可耐高低温，耐候性、电绝缘性优良，并具备良好的生物相容性。凭借多重性能优势，其被广泛应用于建筑、医疗、电子封装、航空航天、汽车等多个下游领域，整体展现出广阔的应用潜力。

PDMS下游应用领域情况

资料来源：公开资料、观研天下整理

其中，在汽车领域，PDMS可耐受高低温环境，常作为基体材料用于汽车零部件密封、阻尼减震及内饰防护涂层，适配车灯、管路、车载电子等部件，也可作为脱模、润滑助剂，提升零部件密封可靠性与服役寿命。2020年至2025年，我国汽车产销量不断上升，叠加PDMS在汽车领域应用不断深入，为PDMS行业打开显著的需求空间。

数据来源：中国汽车工业协会、观研天下整理

2人形机器人赋能，PDMS行业孕育新增量

人形机器人有望打开PDMS行业新增长曲线。PDMS拥有柔韧性优异、可拉伸、生物相容性良好、透光性佳、易加工、化学性质稳定等特点，是人形机器人电子皮肤重要的基底材料。电子皮肤属于模拟人体皮肤功能的柔性传感材料，依靠柔性触觉传感器完成压力、温度、湿度等多维度物理量检测，是人形机器人实现触觉感知、完成精细化作业的核心部件。根据《人形机器人标准化白皮书（2024版）》，环境感知模块占人形机器人整机成本的15%，其中电子皮肤成本占比达3%-8%。

当前，电子皮肤在人形机器人领域的落地以灵巧手为主，主要实现精准力控与物体抓取，应用场景正逐步向手臂、躯干、脸部等部位延伸，未来有望实现全身覆盖，以此提升机器人地形适配能力、姿态调节与人机交互水平。在技术迭代突破、产业链持续完善、成本下行、应用场景不断拓展等多重因素推动下，我国人形机器人商业化进程有望加速推进，销量将实现高速增长，叠加电子皮肤应用持续深入，将为PDMS带来可观的长期增量空间。

电子皮肤在人形机器人中的应用展望

资料来源：观研天下整理

数据显示，2026年至2035年我国人形机器人销量有望从2.8万台激增至260万台，期间年均复合增长率高达65.44%；与此同时，人形机器人电子皮肤市场规模将由1.4亿元攀升至155亿元，2026年至2035年年均复合增长率高达68.71%。人形机器人这一新兴下游赛道高速扩容，将持续带动PDMS市场需求释放，显著利好PDMS行业发展。

数据来源：摩根士丹利、观研天下整理

数据来源：公开资料、观研天下整理

3.我国PDMS产能全球领先

PDMS（聚二甲基硅氧烷）属于高分子聚合物，也是有机硅产业链的重要产品。早期，我国PDMS产品大量依赖进口，伴随本土企业技术持续突破，产品性能不断改善，行业整体供给能力显著提升。当前，我国已是全球最大PDMS生产国，产能规模位居全球首位。2024年我国PDMS产能达45万吨，占全球总产能55%以上，行业产能主要集中在合盛硅业、新安股份、东岳硅材、万华化学等头部企业。

数据来源：慧聪化工网、观研天下整理

4. PDMS行业存在结构性供给矛盾，高端化将是未来发展的重要方向

值得注意的是，我国PDMS行业仍存在较为突出的结构性供给矛盾。受房地产市场低迷等因素影响，建筑级PDMS呈现结构性过剩，而电子级、医疗级等高附加值产品依旧依赖进口，长期由陶氏、瓦克等海外巨头占据主导地位。2023年，我国高端PDMS进口依存度约65%，高端领域国产替代具备较大发展空间。而人形机器人电子皮肤对PDMS的性能要求严苛，属于典型高端应用场景，这部分新增需求将进一步考验国内高端产品供给能力。

展望未来，高端化仍将是我国PDMS行业发展的重要方向。人形机器人的大规模量产，有望拉动高端PDMS需求持续释放。与此同时，电子封装、医疗、人形机器人等下游领域供应链安全意识不断提升，为高端PDMS创造显著发展机遇。

在此背景下，本土企业需持续加大研发投入，攻克高端PDMS核心技术瓶颈，完善配套工艺体系，夯实高端产品自主供给能力。国产厂商凭借性价比、本土化快速响应等竞争优势，积极对接下游电子、医疗、人形机器人等领域客户，推动产品开展场景验证，逐步切入高端供应链。随着技术突破、产品性能提升，叠加下游客户导入规模扩大，我国高端PDMS自给率将得到显著抬升。(WJ)