综合能源服务站项目加速落地 传统能源企业纷纷转型升级开启新赛道

一、综合能源服务行业概述

综合能源服务实际上包含两层含义，即综合能源供应+综合能源服务。简单来说，就是不仅销售能源商品，还销售能源服务，包括能源规划设计、工程投资建设、多能源运营服务以及投融资服务等方面，当然这种服务主要是附着于能源商品之上的。

国家电网对于综合能源的定义是一种新型的为满足终端客户多元化能源生产与消费的能源服务方式，涵盖能源规划设计、工程投资建设、多能源运营服务以及投融资服务等方面。

综合能源服务本质上是由新技术革命、绿色发展、新能源崛起引发的能源产业结构重塑，从而推动的新兴业态、商业模式、服务方式不断创新，其具有综合 、互联、共享、高效、友好的特点。综合是指能源供给品种、服务方式、定制解决方案等的综合化。互联是指同类能源互联、不同能源互联以及信息互联。共享是指通过互联网平台实现能源流、信息流、价值流的交换与互动。高效是指通过系统优化配置实现能源高效利用。友好是指不同供能方式之间、能源供应与用户之间友好互动。

综合能源有助于打破能源子系统间的壁垒，实现多能协同，提高能源效率；有助于提升能源供应安全性；有助于推动我国能源向低碳型、多元化和清洁化方向战略转型，促进可再生能源的开发利用。

二、政策驱动下，综合能源服务市场潜力显现

根据观研报告网发布的《中国综合能源服务行业发展趋势分析与未来前景研究报告（2024-2031年）》显示，当前，碳排放和节能已成为能源行业无法回避的重要议题。作为能源行业低碳转型的关键手段，综合能源服务在实现双碳目标、提升能源效率、降低用能成本方面发挥着重要作用，与我国当前及未来的能源发展趋势高度契合，它不仅是贯彻落实能源革命、实施节能优先战略、加快分布式能源发展的重要措施，也被多个省级和国家级“十四五”能源发展规划列为重点发展方向。

资料来源：观研天下整理

在地方政策层面，综合能源服务以绿色低碳、节能减排为主要目标，以多能协同为主线，借助能源数字化技术手段，通过扩大示范试点项目来培育市场，并不断创新商业模式。各省“十四五”能源规划中，与综合能源服务相关的政策更加注重发展和业务导向性。例如，江苏省已开始先行探索，构建了涵盖多个行业和设备的能效模型的社会综合能效评价体系，旨在挖掘公共建筑和工业企业的节能降碳潜力。

在政策市场化程度上，各地综合能源服务相关政策表现出更强烈的市场化服务意识。如《广州市能源发展“十四五”规划》明确指出，其服务对象聚焦于新增的产业园区、物流中心等区域，并提倡政企共同探索构建新型电力系统的发展路径，推动综合能源服务业务的拓展，这种政企合作的模式为综合能源服务企业提供了更多参与市场的机会和动力。

总体而言，当前的综合能源服务及相关细分市场的政策环境正在不断改善。随着国家能源“双碳”工作的深入推进，可以预见，综合能源服务的发展将面临更为优化和成熟的政策环境。

三、我国综合能源服务起步较晚，业务推进面临多重痛点

1、国外综合能源服务行业起步较早

综合能源服务行业在我国起步较晚，国外部分发达国家早在20世纪初期便已经开始开展综合能源相关业务。例如，1909年德国开展天然气和电力供应商、2000年美国开展综合能源业务、2009年日本开始研究综合能源服务业务。而我国“综合能源服务”的概念在2016年10月才首次在官方文件中被提出，国家发展改革委、国家能源局发布的《有序放开配电业务管理办法》中第十二条指出的“配电网运营者可有偿为各类用户提供增值服务。包括但不限于：用户多种能源优化组合方案,提供发电、供热、供冷、供气、供水等智能化综合能源服务”，至此综合能源服务的萌芽出现。

具体来看，国外的综合能源服务主要具有以下特征：

1)更符合用户侧需求。根据终端用户的实际需求和资源情况以及外部边界条件，合理选择能源类型。

2)能源综合利用。为用户提供丰富的能源方式，比如供热、供冷、供气及节能诊断等多样化综合能源商品。

3)多样化的能源服务。根据实际需求，提供设备诊断与分析、系统节能与管理、设备托管等能源服务方式，灵活的能源供给和服务的变化是顺应时代新技术、新需求和新业务发展的需要。

4)灵活的政策与制度。综合能源发展受到政府电价、优惠贷款、税率减免、专项电价等政策的激励。

部分国外综合能源政策与制度

资料来源：观研天下数据中心整理

2、我国综合能源服务推进仍然面临诸多挑战

尽管我国综合能源服务行业已发展近8年，但业务推进仍然面临诸多挑战。目前，综合能源服务市场存在一些问题，如对用户需求把握不够深入、商业模式不成熟、业务形态仅停留在示范阶段等。

从大型国有企业的角度来看，对用户服务意识的认识和对用户需求把握不够深入，导致综合能源服务推进困难。目前大多数业务形态也仅仅停留在示范阶段，未能大规模复制推广。同时，经营的压力也促使大型企业转而回归到传统的供热制冷及新能源开发等领域，再辅以发展新兴业务的细分领域。如在供热制冷领域，过渡为电热泵制冷热、谷电蓄冷热等，或分领域投资风电、光伏等可再生能源、储能/可再生+储能、生物质等。

对于中小型企业来说，生存压力迫使它们专注于短期利益最大化，难以在新兴业务探索方面进行大的投入。目前大多数转型综合能源服务的中小型企业，其生存主要基于两点：一是围绕自身原有业务领域销售设备或开展EPC总承包；二是依托技术承接平台建设，开展节能、运维等门槛相对低、盈利性好、易操作的业务。这类企业提供综合能源服务管控平台、能量管理平台项目合同金额从几百万到几千万不等，功能大多包括能源监测、控制、优化、预测、运维等基本功能。然而，实际可应用的仅仅停留在监测层面，其核心技术控制、优化功能却差强人意，预测准确性也值得商榷，多能优化互补更是难以突破。

总体而言，我国综合能源服务市场仍然处于初级阶段，需要进一步加强政策引导和行业规范，推动企业加强技术创新和市场拓展，以实现行业的可持续发展。

观研天下分析师观点：综合能源服务的核心业务涵盖电、冷、热、气等多个能源领域，其表面上是多种能源的耦合，但实际上涉及诸多功能与模式的优化。因此，只有摆脱传统以单一产品为中心的服务模式，真正做到以市场为导向、用户为中心，推行多元化的发展模式，才能真正打破发展壁垒，为用户提供更加优质、高效的综合能源服务。

五、庞大市场需求下，众多企业抢占综合能源服务赛道

1、综合能源服务站项目越来越多，且有密集落地之势

政策驱动下，2023年8月以来，国内多个综合能源服务项目纷纷落地。在浙江、河北等地，国网浙江综合能源公司与相关单位签署了绿色交通（地铁）示范项目合作协议，全面开展节能技术应用和能源管理系统建设等合作。同时，雄安新区容东能源综合供应站开业，填补了容东片区能源输送空白。此外，杭州滨江综合能源站充电项目、皖能与能链等合作打造的“油气电氢服”一体化综合能源港也相继开业，这是安徽省将新能源汽车作为“首位产业”后的新型交通能源基础设施布局。

据不完全统计，目前全国已有至少62座综合能源服务站投入运营，并有越来越多的项目在建或计划建设。这一趋势表明，综合能源服务正在成为推动能源转型和实现可持续发展的重要力量，随着政策的支持和市场的需求，未来综合能源服务市场将迎来更加广阔的发展空间。

全国各省市“综合能源服务站”一览

资料来源：观研天下数据中心整理

2、众多企业涌入新赛道，能源与售电公司引领市场变革

随着项目落地速度加快，众多企业纷纷进军综合能源服务领域。传统能源企业如电力、燃气、石油石化、热力等公司纷纷转型为综合能源服务商，寻求延长产业链并抓住新机遇。同时，各类配售电企业、能源服务公司也将综合能源服务视为未来收益的增长点。

资料来源：观研天下整理

当前，行业内的主要参与者可分为四类：

1）能源公司：电网公司的配售电改革为传统能源企业提供了转型的机遇。这些企业通过整合资源，建立新的能源基础设施，向综合能源服务商转型。与传统能源公司相比，新型能源服务公司更直接面向用户或增量能源市场，业务范围广泛。

2）售电公司：新成立的企业，包括国企和民企，以中小企业为主。在政策的驱动下，售电公司的市场主体呈现多元化特点。除了供电公司、大型发电企业等传统参与者，还有节能服务公司、工程建设公司、大型工业园区以及有条件的社会资本等。此外，民营电器设备企业、分布式能源企业等也加入售电领域。

3）技术公司：主要是轻资产、产业互联网、储能技术及微电网技术公司。这些公司将信息技术与能源相融合，适合开展新型增值服务。

4）服务公司：规模相对较小的轻资产企业，包括各类设计院、工程总承包单位、节能服务公司等。它们根据用户需求提供各种增值服务，如能效管理、设备维护、整体供电方案等，并搭建多种生活产品交易平台。

基于以上分析，能源公司和售电公司最有可能成为综合能源服务商的主力军，大型国企背景的能源公司具有先天优势，而像协鑫、新奥这样有实力的民营企业也不容小觑。同时，售电公司作为业务拓展的切入点，存在大量有潜力的民营企业，只要具备好的商业模式就有可能迅速崛起。

观研天下分析师观点：综合能源服务项目要取得良好发展，必须系统谋划，重点布局。首先，精心规划业务布局，确保发展方向清晰、重点突出；其次，提供多元化集成服务，满足客户多样化需求，提升竞争力。同时，实现线上线下融合，提供便捷服务体验。最后，创新商业模式，适应市场变化，为项目注入持续发展动力。通过这些努力，综合能源服务项目将实现高质量发展，为企业创造更多价值。（LZC）